CSpace  > 系统科学研究所
基于投资者观点的多阶段投资组合选择模型
柏林1; 赵大萍2; 房勇1; 汪寿阳1
2017
Source Publication系统工程理论与实践
ISSN1000-6788
Volume37Issue:8Pages:2024
Abstract近年来,如何将投资者观点科学地纳入投资组合决策成为主动投资组合的研究热点之一. Black-Litterman模型因其基于贝叶斯方法将投资者观点和市场均衡收益率结合分析的特点而广受关注和应用.本文将Black-Litterman模型推广到多期框架下分析.文中首先克服了 Black-Litterman模型无法纳入极端自信度观点的问题;之后本文通过设立新的自信度矩阵,给出了 Black-Litterman模型的多期框架形式;最后,本文建立了基于CVaR的多期投资组合模型,并将该模型与比均值-方差模型和等权重模型进行对比给出了数值算例.结果表明,基于多期Black-Litterman模型的投资组合有良好效果.
Language英语
Document Type期刊论文
Identifierhttp://ir.amss.ac.cn/handle/2S8OKBNM/49616
Collection系统科学研究所
Affiliation1.中国科学院数学与系统科学研究院
2.首都经济贸易大学
Recommended Citation
GB/T 7714
柏林,赵大萍,房勇,等. 基于投资者观点的多阶段投资组合选择模型[J]. 系统工程理论与实践,2017,37(8):2024.
APA 柏林,赵大萍,房勇,&汪寿阳.(2017).基于投资者观点的多阶段投资组合选择模型.系统工程理论与实践,37(8),2024.
MLA 柏林,et al."基于投资者观点的多阶段投资组合选择模型".系统工程理论与实践 37.8(2017):2024.
Files in This Item:
There are no files associated with this item.
Related Services
Recommend this item
Bookmark
Usage statistics
Export to Endnote
Google Scholar
Similar articles in Google Scholar
[柏林]'s Articles
[赵大萍]'s Articles
[房勇]'s Articles
Baidu academic
Similar articles in Baidu academic
[柏林]'s Articles
[赵大萍]'s Articles
[房勇]'s Articles
Bing Scholar
Similar articles in Bing Scholar
[柏林]'s Articles
[赵大萍]'s Articles
[房勇]'s Articles
Terms of Use
No data!
Social Bookmark/Share
All comments (0)
No comment.
 

Items in the repository are protected by copyright, with all rights reserved, unless otherwise indicated.